看好消费节能减排主题
从未来的基本面来看，行业景气度高、确定性供给短缺带来的消费、医药、煤炭等行业的投资机会，和通货膨胀、节能减排、资产整合等主题带来的投资机会仍然值得关注。但从近期政策推动的反弹行情角度来说，下阶段投资主题主要包括通胀、新能源、煤化工、节能减排、自主创新龙头和奥运等六个方面。(鹏华)在投资方向上，嘉实认为以下一些投资主题值得关注，一是短缺与通胀，二是中国内需，三是消费升级，四是节能减排与新能源。此外，政策转移支付、定价机制理顺等投资主题也可留意。(嘉实)目前国内经济外需呈放缓走势,而内需特别是投资和消费仍将保持较快增长,并将逐步成为经济增长的主要动力。因此,就长期来看,可以关注受国内消费拉动的相关产业,如金融、房地产、零售、医药、汽车、航空服务等。特别提出,节能减排和可持续发展将是今年政策调整的主基调。而节能减排政策的落实,可以有效控制原材料制造等高耗能产业的产能扩张,加快落后产能淘汰。因此,节能环保产品,特别是节能产品或新能源设备值得关注。(华夏)在行业层面，仍然长期看好能够抵御通胀与经济周期、国家政策支持导向明确的行业(包括商业零售、生物医药、旅游酒店、食品饮料、替代能源、节能环保等)以及能够受益于价格上涨的煤炭、化工、农业等行业。(天治)